Холдинги в Швейцарии и их налогообложение
Настоящий практический обзор должен ответить на вопросы, что из себя представляют холдинги в Швейцарии, под какое они подпадают налогообложение, а также какие инструменты швейцарское законодательство имеет для оптимизации налогового бремени внутри холдингов. Автор: MLaw Марад Видмер LL.M. (Genf), практикующий швейцарский юрист (Marad Widmer Rechtsberatung). (Портал «Швейцария Деловая»)
Содержание
Налоговая дилемма холдинговых структур
Очевидную проблему (решаемую – см. ниже), с которой сталкиваются холдинги в Швейцарии, наглядно демонстрирует сопоставление «стандартной» (т.е. нехолдинговой) компании с холдингом.
«Стандартная» ситуация со «стандартной» компанией
Зарегистрированные в Швейцарии акционерные общества и общества с ограниченной ответственностью подпадают под налог на прибыль и налог на капитал.
Что означает данная аксиома для компаний, которые не участвуют в уставном капитале хотя бы одного другого юридического лица? За налоговый период n чистая* прибыль зарегистрированного, скажем, в гемайнде Нэфельс (кантон Гларус) общества от продажи своих товаров и/или услуг составила 1 млн франков.
* Напомню, что у нас в Швейцарии действуют довольно значительные возможности для налоговых вычетов при исчислении чистой прибыли компании. Даже сами налоги подлежат вычету и не учитываются в показателях чистой прибыли: это означает, например, что фактическая ставка федерального налога на прибыль равняется не 8,5%, а 7,83%.
Что такое холдинг?
Самым простым холдингом можно называть корпоративную структуру, в которой одно юридическое лицо держит определённое число долей или акций другого с целью осуществления над ним контроля и получения дивидендов. Хотя данное определение может быть не совсем верным с точки зрения теории корпоративного и налогового права, оно оптимально подходит для практических целей.
Модифицируем наш пример с компанией в кантоне Гларус: чтобы создать холдинг, предположим, что все её акции принадлежат другой компании (из той же гемайнде). «Дочерняя» компания всё так же получила за налоговый период n чистую прибыль в 1 млн франков; при этом «материнской» компании были выплачены дивиденды размером в 500 тысяч франков (для цели настоящего обзора остаются иррелевантными экономические побуждения финальных собственников холдинга как касательно его структуры, так и размера выплаченных дивидендов).
Двойное, тройное и т.д. налогообложение
В зависимости от потребностей бизнеса холдинговые структуры могут быть крайне сложными: с «сестринскими» и «внучатыми» компаниями. Налоговое законодательство Швейцарии не знает консолидированного налогообложения концернов. Поэтому – в соответствии с принципом сепарации – каждое юридическое лицо уплачивает собственные налоги.
Применительно к нашему примеру – и пока что без учёта предусмотренного в законодательстве инструмента для снижения налогового бремени (см. ниже) – это означает следующее: в свете налога на прибыль «дочерняя» компания должна была бы уплатить с 1 млн франков (её чистая прибыль) в 2020 году 125’285 франков (примерно 12,5%). Далее уже «материнская» компания должна была бы обложить налогом 500 тысяч франков (размер дивидендов): 62’643 франка.
Подобного рода двойное налогообложение (125’285 + 62’643 франков) по экономической сути одного и того же объекта (прибыли «дочерней» компании) являлось бы несправедливым и негативно влияло бы на экономическую активность.
Налогообложение холдингов в Швейцарии
Учитывая данные неоспоримые обстоятельства, наше налоговое законодательство до недавнего момента предусматривало специальный налоговый статус для холдингов и в настоящее время предусматривает так называемые «вычет от участия». Благодаря последнему инструменту возможность снижения налогового бремени материнских компаний – как во внутришвейцарском, так и международном контексте – может быть колоссальной. Иными словами, при продуманном планировании швейцарская компания, владеющая акциями компаний в Швейцарии, Германии, России, Украине и т.п. и получающая от них дивиденды, может быть в Швейцарии освобождена от налога на прибыль вплоть до 100%.
Налоговый статус холдинговой компании
В настоящее время данный статус (а также статусы административной и смешанной компании) со стороны кантональных налоговых органов не предоставляются. Поэтому в рамках данного практического обзора я упоминаю положения старого законодательства лишь кратко.
Требования к статусу холдинговой компании
С точки зрения уже не действующего налогового права Швейцарии, холдинговой компанией признавалась компания, которая кумулятивно выполняла следующие требования (с определёнными кантональными различиями):
- уставная цель и фактическая деятельность состояла в долгосрочном держании долей и акций в других компаниях;
- данные доли или акции составляли, как минимум, 2/3 от активов холдинговой компании или же прибыль от долей или акций составляла, как минимум, 2/3 прибыль холдинговой компании;
- в Швейцарии не велась какая-либо предпринимательская деятельность.
Последствия признания компании холдинговой
Опять же, по недействующему налоговому законодательству, признание компании холдинговой влекло – за некоторыми исключениями – полную отмену налога на прибыль на уровне кантона (но не Федерации!). Кроме того, многие кантоны предоставляли в таком случае льготную ставку по налогу на капитал (налог на капитал на уровне Федерации отсутствует).
Отмена налоговых привилегий для холдинговых компаний
Из-за фактического различия в налогообложении зарубежных и швейцарских дивидендов старых налоговые привилегии на политическом уровне были признаны устаревшими. 19 мая 2019 года граждане Швейцарии на референдуме приняли пакет изменений в налоговое законодательство, которые как раз и предусмотрели отмену старых привилегий.
Вычет от участия
В настоящее время снижение бремени по налогу на прибыль холдинговых компаний (вплоть до 100%) осуществляется через так называемый «вычет от участия». Последний имеет как свои преимущества, так и недостатки.
Условия предоставления налогового снижения
Вычет от участия не предоставляется компании автоматически. Для снижения налога на прибыль компании по дивидендам нужно выполнить следующие условия:
- компания должна быть акционерным обществом, обществом с ограниченной ответственностью или товариществом;
- выполняется одно из следующих условий:
- участие в уставном капитале другого общества должно быть как минимум 10%;
- в силу участия в уставном капитале имеется право на дивиденды хотя бы в размере 10% от прибыли «дочерней» компании; или
- стоимость участия не может быть меньше, как минимум, 1 млн швейцарских франков.
Крайне важно: снизить налог на прибыль благодаря вычету от участия можно не только применительно к дивидендам, но при купле-продаже акций между компаниями. Иными словами, при соблюдении необходимых условий, которые, тем не менее, несколько отличаются от только что названных, продажа акций может быть фактически освобождена от налога на прибыль.
Принцип действия
Вычет от участия рассчитывается по довольно сложной формуле, в которой важны общая чистая прибыль «материнской» компании, а также модифицированная чистая прибыль по дивидендам. Для вычисления модифицированной чистой прибыли по дивидендам релевантно заёмное финансирование, а также специальные административные расходы (не путать с обычными административными расходами).
100-процентное снижение налога на прибыль благодаря вычету от участия показывает следующий пример:
Швейцарская компания А имеет в собственности 100% акций компании Б. Общие активы компании А оцениваются в 2 млн франков: из них 1,95 приходится на пакет акций в компании Б и 50 тысяч франков – собственные активы. Заёмное финансирование отсутствует. Специальные административные расходы установлены и доказаны на уровне 10 тысяч франков. Общая чистая прибыль компании А за соответствующий налоговый период составила 500 тысяч франков; на дивиденды приходится 520 тысяч франков. В таком случае получается 100-процентное уменьшение налога на прибыль, или иными словами: данный налог уплате вовсе не подлежит (при условии, что в выбранном кантоне нет минимального налога на прибыль – однако и в таком случае налоговая нагрузка фактически приближается к 0%, поскольку минимальный кантональный налог обычно не превышают 900 франков. Например, в кантоне Аргау он лишь немногим превышает 800 франков за налоговый период).
Вычет от участия в международном контексте
Вернёмся к только что описанному примеру и предположим, что компания Б находится в Австрии. В соответствии с двусторонним соглашением нашей страны с Австрией об избежании двойного налогообложения, австрийская ставка налога на выплаченные дивиденды равняется 0%. Одновременно, в Швейцарии благодаря вычету от участия также не подлежит уплате налог на прибыль.
Преимущества
Кантональный и федеральный налог
В отличие от старой налоговой привилегии холдингов, вычет от участия позволяет снизить не только кантональную часть налога на прибыль, но и федеральную.
Вычет как по швейцарским, так и иностранным дивидендам
Вычет от участия может быть использован не только, когда швейцарская компания владеет акциями иностранной компании. Вычет от участия применим и в сугубо «внутришвейцарских» холдингах.
Более того, некоторые категории иностранные компании также могут претендовать на вычет от участия по дивидендам швейцарских компаний.
Низкий «входной порог»
Как было указано выше, для применения вычета от участия таковое должно равняться как минимум 10% уставного капитала «дочерней» компании.
Недостаток
Было бы неверным – помимо преимуществ – не упомянуть также (незначительный) недостаток вычета от участия.
Усложнение налогового администрирования
Применительно к статусу холдинговой компании по старому законодательству налоговое администрирование было довольно тривиальным: после заполнения и подачи стандартизированных формуляров кантональные органы присваивали соответствующей компании статус холдинговой. Опять же, из-за стандартизированности процедуры ранее достаточно было подставить в формуляр лишь соответствующие цифры.
Корректное* применение вычета от участия, из-за чего холдинги в Швейцарии могут (значительно) снижать свои налоги, требует от сопровождающего его специалиста значительных знаний и опыта в швейцарском налоговом праве.
* Настоящий обзор не может заменять юридическую консультацию на основе анализа обстоятельств в каждой конкретной ситуации.
Автор: Марад Видмер, LL.M. (Genf), бакалавр и магистр швейцарского права, практикующий швейцарский юрист, управляющий партнёр Widmer Strategy GmbH (CHE-335.154.668). Член Швейцарского союза юристов (SJV/SSJ/SSG) и Союза юристов Цюриха (Zürcherischer Juristenverein). Член клуба друзей Liberales Institut (Цюрих).
